Кассовый разрыв на предприятии — недостаток текущих средств, чтобы заплатить по обязательствам. Это временное явление возникает из-за задержек оплаты или поставок, экономической ситуации на рынке, внутренних проблем предприятия. С кассовым разрывом можно столкнуться, если недостаточно тщательно планировать денежные потоки и не контролировать финансовый цикл.

Как предотвратить кассовый разрыв

Предприниматели не задумываются о контроле финансов, пока не сталкиваются с нехваткой денег. Кассовый разрыв стимулирует обратить внимание на управление операционным циклом, искать дополнительные источники финансирования, работать по плану и реорганизовать неэффективную систему управления.

Куда лучше предотвратить кассовый разрыв, чем срочно искать деньги при его возникновении. Обязательные меры по профилактике:

1.    Управление финансовым  циклом. Период, за который предприятие оплачивает свои обязательства и получает выручку, называют финансовым циклом. Грамотное управление позволяет сократить этот срок до минимума. Для этого в компании стараются увеличить количество предоплат, вводят штрафы за просрочку платежей, ускоряют собственный производственный процесс. Короткий финансовый цикл означает быстрый оборот денег в компании, а значит, быстрое возмещение кассового разрыва.

2.    Составление кассового плана для наличных денег. В нем отображают источники поступления средств, расходы, расчет оплаты труда и календарь выдачи зарплат. План составляют на месяц, квартал, год. Он позволяет контролировать поступление средств и оперативно решать, где взять денег на покрытие разрыва.

3.    Формирование платежного календаря. Если заранее составить план на месяц, где отобразить кому, куда, сколько платить, то можно эффективнее управлять финансами. Вы будете точно знать, что завтра нужно заплатить налоги, послезавтра — внести предоплату поставщику. План еще на этапе разработки может показать кассовый разрыв в будущем периоде. В этом случае предприниматель сможет быстро принимать решения на счет незапланированных выплат, чтобы избежать неправильных решений.

4.    Расстановка платежей по приоритетности. Вместе с платежным календарем нужно разработать систему критериев. Они позволят расставить платежи по очередности. В случае угрозы кассового разрыва, вы будете знать, какие оплаты можно без ущерба перенести, а какие обязательно нужно оплатить в срок.

Покрытие кассового разрыва

Иногда кассовый разрыв виден еще при планировании движения средств на следующий месяц. Тогда нужно оперативно отыскать деньги на его покрытие. Где их брать:

• Из собственных средств. Направить чистую прибыль за прошлый период на погашение кассового разрыва, а не на выплату дивидендов. Отсрочить обязательные платежи и взять предоплату у покупателей. Инвестировать в бизнес личные средства.

• За счет долговых обязательств. Взять кредит в банке на развитие бизнеса или подключить овердрафт. Можно оформить займ, товарный кредит, лизинг.

• Привлечь инвесторов. Реализовать ценные бумаги, продать долю бизнеса в виде пакета акций. Финансирование предоставляется на безвозвратной основе, без процентов, но с правом участия в руководстве компанией.

Выбирая способ финансирования, нужно оценить все риски. Когда собственник погашает кассовый разрыв из своего кармана, он не рискует ничем, кроме своей чистой прибыли. Кредит и овердрафт означают новые обязательства для компании, что может спровоцировать очередной недостаток средств. Продажа доли бизнеса — рискованная затея, так как придется раскрывать всю информацию о бизнесе, согласовывать решения по управлению с еще одним владельцем плюс подготавливать много документов для юридической реализации процедуры, а это долго.